15.7 تريليون جنيه تداولات..الرقابة المالية تكشف حصاد 2025: ثورة رقمية وانطلاقة التمويل التشاركي العقاري
أصدرت الهيئة العامة للرقابة المالية تقريرها السنوي لحصاد عام 2025 تحت عنوان «من التنظيم إلى التمكين»، الذي رصد طفرات غير مسبوقة في الأسواق المالية غير المصرفية، مع تحول القرارات التنظيمية إلى أدوات تمكين حقيقية ساهمت في تعميق الأسواق وزيادة النمو الاقتصادي.
وقال الدكتور محمد فريد، رئيس الهيئة، إن عام 2025 مثل نقطة انطلاق حقيقية لجني ثمار الإصلاحات التي بدأت منذ 2022، مشددًا على أن التطوير عملية تراكمية طويلة الأمد وليست عصا سحرية، وأن التكنولوجيا المالية أصبحت القاسم المشترك في تطوير كافة القطاعات غير المصرفية. وأكد أن الاستماع المستمر للسوق كان أساس التحديثات، وأن التطوير ليس مجرد حبر على ورق بل ينعكس مباشرة على كفاءة الأسواق وسهولة حصول المواطنين والشركات على الخدمات المالية.
وأشار فريد إلى مأسسة الابتكار عبر المختبر التنظيمي (Sandbox)، الذي أصبح منصة منظمة لاختبار النماذج الجديدة في بيئة رقابية آمنة، مما أدى إلى بناء منظومة تضم 73 شركة تكنولوجيا مالية (45 تزاول النشاط فعليًا و28 في مراحل الترخيص).
من أبرز الإنجازات الرقمية:
تنفيذ 354 ألف عملية تحقق رقمي من الهوية (E-KYC)، بتوزيع 63% للتمويل، 28% لسوق رأس المال، 9% للتأمين.
إبرام 189 ألف عقد رقمي، منها 122 ألف في سوق رأس المال و67 ألف في أنشطة التمويل.
وسجل سوق رأس المال قفزة تاريخية بإجمالي تداولات 15.7 تريليون جنيه (مقابل 2.3 تريليون في 2024)، منها 13.1 تريليون في أذون وسندات الخزانة، و2.4 تريليون في الأسهم، مع انضمام 299 ألف مستثمر جديد. كما جذبت صناديق الاستثمار في الذهب 324 ألف مستثمر بقيمة 5.145 مليار جنيه.
وفي مجال الابتكار:
تفعيل شركات الاستحواذ ذات الغرض الخاص (SPAC) مثل «كاتليست» (3 مليارات جنيه) و«حسن علام للاستثمار».
أول عملية استحواذ عكسي (إيجيترانس على نوسكو).
إطلاق سوق المشتقات المالية والعقود الآجلة.
تدشين أول سوق كربون طوعي منظم.
منح رخصة تداول العقود الآجلة للبورصة المصرية.
وفي قطاعات التمويل غير المصرفي:
تمويل المشروعات الصغيرة والمتوسطة ومتناهية الصغر: 105.3 مليار جنيه لـ4.2 مليون مستفيد.
التأجير التمويلي: 147.2 مليار جنيه.
التمويل العقاري: 24.3 مليار جنيه (نمو 51.9%).
التمويل الاستهلاكي: 61.3 مليار جنيه.
التخصيم: 64.9 مليار جنيه.
قطاع التأمين: أقساط 110.1 مليار جنيه (نمو 30.6%)، تعويضات 46.7 مليار جنيه.
وأبرز التقرير انطلاقة قوية لنشاط التمويل التشاركي العقاري (Real Estate Crowdfunding)، حيث تلقت الهيئة 32 طلبًا، ومنحت موافقات لـ5 شركات (3 رخص نهائية)، مع تدشين أول منصة رقمية رسمية للاستثمار الجزئي في العقارات.
واختتم الدكتور فريد بأن حصاد 2025 يعكس نجاح الهيئة في بناء سوق مالي غير مصرفي أكثر كفاءة وتنافسية، قائم على التحول الرقمي، مأسسة الابتكار، حماية حقوق المتعاملين، وتعزيز الاستدامة.
